银行能不能给科创企业贷款？

———未来科学城科创金融大会参会手记

2025年3月22日，由昌平区委区政府主办的2025年未来科学城科创金融大会顺利召开。作为参与者，我有幸见证了这场思想碰撞的盛会，也深刻感受到了科创与金融融合的无限潜力与挑战。
一、银行的困境与探索
银行在支持科创企业方面一直面临着诸多挑战。胡晓炼行长指出，银行在科技成果转化和识别创新企业能力上有所欠缺，目前投资多依赖政府名单，投资策略较为保守。她提到：“如何把资金从充裕的银行体系引导到投资风险比较高，投资期限比较长的科创领域，这是一个很重要的问题。” 这表明银行在支持科创企业时，需要面对更高的风险和更长的投资周期，这对银行的风险管理和投资策略提出了更高的要求。
工商银行北京市分行副行长鲍晓晨在会上发布了“科技‘两重’贷”产品，为解决这一问题提供了新思路。该产品以信用方式贷款，将筹资性现金流作为还款来源，与政府引导基金等形成联动，为科创企业开辟了新的融资渠道。鲍晓晨表示：“传统的银行贷款还款来源都是经营性现金流，但是很多科技类企业在经营过程中，在销售收入形成之前都没有经营性现金流，没有还款来源，工行创新申贷逻辑，我们把筹资性现金流也作为还款来源。” 这一创新举措为科创企业提供了更多的融资机会，也为银行支持科创企业提供了新的路径。
二、政府的引导与支持
昌平区政府在推动科创金融发展方面做出了诸多努力。昌平区委副书记、区长刘晓东在致辞中提到，昌平区通过建立政府性投资基金管理体系，引入了一批优质资本，打造了多层次、全周期的基金矩阵。2024年，昌平区企业获得股权投融资案例达56起，居全市第四位。昌平区还设立了全国首支认股权策略行权基金，支持企业开展0到1的原始创新。这些举措为科创企业提供了丰富的资金支持，也为银行与科创企业的合作提供了良好的环境。

昌平区政府联合人民银行北京市分行发布了《昌平区跨境人民币结算试点奖励办法》。作为北京市首个跨境人民币结算专项奖励政策，该办法旨在优化营商环境，降低企业汇兑成本，规避汇率风险，提高资金使用效率。这一政策为科创企业提供了更加便利的跨境金融服务，也为银行拓展跨境金融业务提供了新的机遇。

北京市金融办副主任韩旭在致辞中提到，北京市不断深入推进中关村科创金融实验区建设，陆续推出一系列科技金融政策，旨在建立更加完善的科技金融服务体系，加强对科技企业全链条的金融服务。这些政策为银行支持科创企业提供了政策支持和方向指引。
三、科创企业的声音
科创企业在发展过程中对金融支持有着迫切的需求。爱博诺德（北京）医疗科技股份有限公司董事长解江冰分享了企业的经验。他提到，爱博医疗在发展的不同阶段都得到了金融机构的大力支持，这种全周期的金融服务不仅帮助企业解决了资金问题，还为企业的技术创新和市场拓展提供了有力保障。解江冰表示：“我们跟资本的结合一向是比较顺畅的，而且在这个过程中对产融结合有了很好的理解。” 他的经验表明，科创企业需要的不仅仅是资金，更需要金融机构在技术、市场和管理等方面的全方位支持。
四、财新数据的探索与建议
财新数据在过去多年通过AI完成的产业图谱发现，如果有链主企业的参与，特别是提供供应链的增信，可以大大提高科创企业获得银行贷款的几率。因此，相关的供应链金融产品也可以成为银行考虑的一个方式。这一发现为银行支持科创企业提供了新的视角，也为科创企业获得融资提供了新的途径。
五、未来的展望
此次大会让我看到了科创金融领域虽困难重重，但众多嘉宾的观点与实践，为解决这些难题提供了丰富的思路。当科创遇见金融，虽有波折，但未来充满希望。期待在各方努力下，科创金融能在昌平这片土地上绽放更加绚烂的光彩，为新质生产力的发展注入强大动力。
银行在支持科创企业方面虽然面临诸多挑战，但通过创新金融产品和服务模式，结合政府的引导和支持，以及科创企业的积极反馈，我们可以逐步找到解决之道。希望未来有更多的金融机构能够参与到科创金融的实践中来，共同推动科技创新和产业升级。